Журнал "Банковское дело" № 4, 2019

ИНФОРМБАНК

• События, новости, информация 5, 6, 11, 33, 34, 58, 72, 73, 79, 83
• Финансовый форум «Финансово-банковская система России: экономический рост в условиях глобальных вызовов» 2
• Ученый совет 84

Дословно

• О слове и деле 86
• Анонс мероприятий (апрель 2019) 87

АНАЛИТИКА

Денежно-кредитная политика

• О. Н. Афанасьева. Направления совершенствования денежно-кредитной политики Банка России с целью развития национальной экономики 8

Развитие экономики напрямую зависит как от внешних, так и от внутренних факторов. Одним из таких факторов является денежно-кредитная политика, которая претерпела некоторые изменения в результате санкционных мероприятий. Банку России необходимо определить конкретные пути развития для способствования преобразованию экономики России. В данной статье рассмотрены основные приоритетные изменения денежно-кредитной политики России и результаты, к которым они могут привести.

Abstract. The development of the economy directly depends on both external and internal factors. One of these factors is the conduct of monetary policy, which has undergone some changes because of sanctions measures. Therefore, the Bank of Russia needs to identify specific ways of development, to promote the development of the Russian economy. That is why this article discusses the main priorities for the development of Russia's monetary policy and the results to which they can lead.

Keywords. Monetary policy of the Bank of Russia, monetization of the economy, inflation rate, money supply, moderately tight policies, economic well-being

Ключевые слова. Денежно-кредитная политика Банка России, монетизация экономики, уровень инфляции, денежная масса, умеренно жесткая политика, экономическое благополучие, мобилизационная кредитная программа.                                                                         

Анализ и прогноз

• С. А. Андрюшин, И. Л. Кирилюк, А. А. Рубинштейн.Антиинфляционная политика Банка России: вопросы теории и практики 12 

В статье проанализированы макроэкономические модели центральных банков в условиях режима таргетирования инфляции; показана связь инфляционных ожиданий и эффективности денежно-кредитной политики; дана оценка процентного и кредитного каналов трансмиссионного механизма Банка России в 2015–2019 гг.; обоснован переход к режиму таргетирования уровня цен и предложен новый базовый показатель, измеряющий темпы роста инфляции в стране.

Abstract. The paper analyzes the macroeconomic models of central banks in conditions of the inflation targeting regime, shows the relationship between the inflation expectations and the effectiveness of monetary policy. Was made an assessment of the interest and credit channels of the transmission mechanism of the Bank of Russia for 2015-2019. The transition to the price-level targeting regime was substantiated and a new baseline indicator measuring the inflation rate in the country was determined.

Keywords. The Bank of Russia, banking sector, inflation targeting, liquidity deficit/proficit, monetary policy, price-level targeting, rate policy.

Ключевые слова. Банк России, банковский сектор, денежно-кредитная политика, дефицит/профицит ликвидности, процентная политика, таргетирование инфляции, таргетирование уровня цен.

• О. Д. Аверченко. Криптовалютная экосистема на мировом и отечественном рынках: тенденции и перспективы развития 21

Статья посвящена особенностям функционирования и перспективам развития криптовалютной экосистемы на мировом и отечественном финансовых рынках. Выявлены преимущества и недостатки функционирования криптовалют. Предложено различать ряд подходов для целей обобщения и систематизации регулирования обращения криптовалют. Определены направления развития криптовалютной экосистемы на мировом и отечественном рынках. Сделан вывод о том, что дальнейшее развитие криптовалютной экосистемы, созданной с использованием блокчейн-технологии должно происходить на принципах государственно-частного партнерства. Даны предложения по поддержке наиболее эффективных разработок на основе технологии блокчейн.

Abstract. The article is devoted to the peculiarities of the functioning and development prospects of a cryptocurrency ecosystem in the global and domestic financial markets. The advantages and disadvantages of cryptocurrency functioning are revealed. It is proposed to distinguish a number of approaches for the purposes of generalization and systematization of the regulation of cryptocurrency circulation. The directions of development of the cryptocurrency ecosystem in the world and domestic markets are determined. It was concluded that the further development of a cryptocurrency ecosystem created using blockchain technology should be based on the principles of public-private partnership. Proposals are given to support the most efficient development based on blockchain technology.

Keywords. Cryptocurrency, bitcoin, blockchain, digital financial assets, financial market.

Ключевые слова. Криптовалюта, биткоин, блокчейн, цифровые финансовые активы, финансовый рынок.

Финансовая политика

• И. Ю. Варьяш, А. Ю. Денисов, А. Ю. Хмелев, К. К. Панасенко. Измерение пенсионного потенциала 26

Ассоциацией негосударственных пенсионных фондов (АНПФ) и Научно-исследовательским финансовым институтом Министерства финансов РФ (НИФИ) разработан Индекс пенсионного капитала (ИПП) для текущей оценки перспектив развития пенсионного обеспечения в Российской Федерации. В статье раскрываются методологические аспекты моделирования ИПП на основе современной технологии опережающих индикаторов, приводятся расчеты актуальных условий пенсионного обеспечения.

Abstract. The Association of Non-State Pension Funds (ANPF) and the Research Financial Institute of the Ministry of Finance of the Russian Federation (NIFI) have developed the Pension Capital Index (ICP) for the current assessment of the prospects for the development of pensions in the Russian Federation. The article reveals the methodological aspects of the design of IСP based on the modern technology of leading indicators, provides calculations of the current conditions of pension provision.

Keywords. Pension benefits, leading indicators, investments, custodial management.

Ключевые слова. Пенсионное обеспечение, опережающие индикаторы, инвестиции, кастодиальный менеджмент.

• А. Ю. Буркова. Что почем и почему. Справедливое ценообразование на рынке финансовых услуг 30

Ценообразование на рынке относится к вопросам договорного права. Вместе с тем важно пресекать случаи неэтичной ценовой политики, в том числе в сфере финансовых услуг.

Abstract. Determination of the price refers to the issues of contractual law. However, it is important to stop practice of non-fair pricing at the financial services market.

Keywords. Price, finance, bank, priority, consumer, price discrimination, redistribution of means of payment,  competition.

Ключевые слова. Цена, финансы, банк, приоритет, потребитель, ценовая дискриминация, перераспределение  платежных средств, конкуренция.

ПРАКТИКА

Лизинг

• Саморегулирование – оптимальный вариант регулирования лизинга с точки зрения соблюдения интересов государства и бизнеса. Интервью с председателем Совета ТПП РФ по финансово-промышленной и инвестиционной политике, партнером инвестиционно-консалтинговых компаний «ЮФК», «ФальконФинанс», «Аудит Груп» кандидатом экономических и юридических наук  В. А. Гамзой 36
• Ключевые игроки лизинговой отрасли России и Беларуси встретились в Минске 39
• Для России важно выработать оптимальную модель регулирования с учетом международного опыта и национальных особенностей. Интервью с председателем подкомитета по лизингу ТПП РФ, генеральным директором НП «ЛИЗИНГОВЫЙ СОЮЗ» Е. М. Царевым 44
• Наши ожидания от бизнес-миссии полностью оправдались. Интервью с генеральным директором общества с ограниченной ответственностью «Национальная Лизинговая Компания по Развитию Промышленности» (ООО «Нацпромлизинг») Д. Б. Ерошком 46

Банковские технологии

• А. А. Коняев. Моделирование бюджетного процесса коммерческих банков  на основе реинжиниринга 49

На современном этапе особую актуальность приобретает поиск оптимальных подходов к эффективному управлению коммерческими банками. Одним из наиболее инновационных подходов к эффективному управлению банками выступает процессно-ориентированный подход. Последний заключается в выделении в коммерческих банках сервисных и бизнес-процессов и управлении ими для достижения максимальной эффективности деятельности банков.

Abstract. At the present stage the search for the most optimal approaches to the effective management of commercial banks becomes particularly relevant. One of the most innovative approaches to effective Bank management is the process-oriented approach. The latter one consists in the allocation and management of service and business processes in commercial banks in order to achieve maximum efficiency of banks' activities.

Keywords. Reengineering, process, cost, efficiency, productivity.

Ключевые слова. Реинжиниринг, процесс, стоимость, эффективность, производительность труда.

Организация и управление

• М. А. Петров. «UBER в банке»:  как с помощью мобильных B2B-решений повысить конверсию клиентов 59

Как снизить стоимость выдачи кредита? Как ускорить подписание договора с клиентом? Какие инструменты влияют на темп конверсии «уличных» клиентов в «базовых» и какой сервис приближает банк к стопроцентному онлайн-взаимодействию с потребителями при оформлении покупок финансовых продуктов? Ответы на эти вопросы многие участники финансового рынка находят в технологиях, которые сегодня доступны на большинстве смартфонов.

Abstract. How to reduce the cost of issuing a single loan? How to manage an employee performance to speed up the contract signing with a customer? What tools can influence the take-up rate of customers and what customer service brings the bank closer to 100% online customer interaction when applying for a financial product? Most participants of the financial market can find the solution to these issues in the technologies, which can be applied today on most smartphones.

Keywords. Remote banking services, product owner, customer journey map, minimum viable product, mobile banker.

Ключевые слова. Дистанционное банковское обслуживание, владелец продукта, карта клиентского пути, минимально жизнеспособный продукт, мобильный банкир.

• А. И. Архангельская. Непрерывный дистанционный аудит в банке: расширение возможностей 65

Статья посвящена теоретическим и практическим аспектам внедрения в банках непрерывного аудита. Этот метод представляет собой результат развития внутреннего аудита и позволяет своевременно выявлять и исправлять допущенные в финансовой документации ошибки.

Abstract. The article tells about practical and theoretical aspects of the implementation of continuous auditing in the Bank. This method is the result of the development of internal audit and allows you to correct in a timely manner errors and mistakes within financial documents.

Keywords. Continuous remote auditing, internal audit, data analytics, continuous monitoring, risk based internal audit, third line of defense, internal control system.

Ключевые слова. Непрерывный дистанционный аудит, внутренний аудит, аналитика данных, непрерывный мониторинг, риск-ориентированный внутренний аудит, третья линия защиты, система внутреннего контроля.

Клиентская политика

• Ю. С. Михайловская. Перспективные подходы к привлечению клиентов и продвижению продуктов в дистанционных каналах 70

Банки активно развивают цифровые каналы продаж, однако по-прежнему реализуют через них значительно меньше услуг, чем глобальные лидеры отрасли. Таким образом, у отечественного диджитал-банка значительный потенциал роста при условии правильного использования этого способа взаимодействия с клиентами. Для эффективных продаж в «цифре» необходим комплексный подход, обеспечивающий четкую коммуникацию с потребителем услуг, отлаженные процессы и адаптацию продуктового предложения.

Abstract. Russian banks are actively developing digital sales channels, however, they are still selling significantly fewer services online than global leaders. Thus, the domestic digital bank has a significant growth potential, provided that this channel of interaction with the customer is used correctly. Pointlike communication with the customer, process adjustment and adaptation of the product offer can contribute to effective sales in the "digital”.

Keywords. Mobile applications, online banking, biometric identification, cross selling, web analytics.

Ключевые слова. Мобильные приложения, онлайн-банкинг, биометрическая идентификация, кросс-продажи, веб-аналитика.

• В. Курникова, А. Ядройцев. Как разговаривать с клиентом через мобильный банк 74

Статья посвящена различным аспектам коммуникации банка и клиента в условиях развития новых информационных технологий.

Abstract. The article is devoted to various aspects of communication between the bank and the client in the conditions of the development of new information technologies.

Keywords. Bank, client, online bank, mobile bank, SMS-messages, push-notifications.

Ключевые слова. Банк, клиент, онлайн-банк, мобильный банк, SMS-сообщения, push-уведомления.

На адвокатской кухне

• А. В. Молохов, В. В. Порубиновская. Исковая давность в арбитражном процессе в делах о банкротстве 77

Статья посвящена различным правовым аспектам исковой давности в арбитражном процессе в делах о банкротстве.

Вопрос – ответ

Является ли включение банком условия об обязании заемщика застраховать свою жизнь и здоровье злоупотреблением свободой договора, влекущим за собой ничтожность данной части договора? 80